Способы привлечения капитала в ТОО
Способы пополнения оборотных средств компании
- Способы, когда инвесторами выступают сами участники товарищества:
- Внесение участниками дополнительных вкладов в уставный капитал товарищества (увеличение уставного капитала);
- Внесение участниками дополнительных взносов в имущество товарищества без изменения уставного капитала товарищества;
- Получение товариществом займа от участника(-ов) товарищества.
- Способ, когда инвестором является третье лицо, которое вступает в состав участников товарищества и вносит дополнительный вклад в уставный капитал товарищества. В данном случае производится перерегистрация товарищества в связи со сменой состава участников, при этом увеличивается уставный капитал товарищества и доли всех участников перераспределяются.
- Способы, когда инвесторами выступают третьи лица, которые не вступают в состав участников товарищества и передают денежные средства товариществу на временное пользование по договору займа, который может быть:
- Возмездный займ (с выплатой процентов или иного вознаграждения заимодателю за пользование деньгами);
- Безвозмездный займ (финансовая помощь, которая предусматривает только возврат полученных средств без уплаты процентов или иного вознаграждения заимодателю).
Плюсы/минусы привлечения капитала в качестве займа
- Плюсы для инвестора:
- с возвращаемой суммы займа не надо платить налоги. А при выплате дивидендов необходимо сначала оплатить КПН (от 3 до 20 % в зависимости от видов деятельности), затем надо оплатить налог участника при получении дивидендов (10 %);
- в случае, если деятельность товарищества окажется не прибыльной – инвестор имеет право требовать от товарищества возврат суммы займа (может удовлетворить свои требования по сумме за счет интеллектуальных прав, иных прав, программного обеспечения, оборудования и иного имущества);
- инвестор не имеет обязанностей по принятию операционных решений по компании, он просто инвестирует в деятельность и получает прибыль, пока она есть.
- Минусы для инвестора:
- не участвует в распределении прибыли компании;
- не имеет долю в компании, которая может дать прирост стоимости;
- товарищество может оплатить всю сумму займа и тогда «зависимость» компании от инвестора ослабнет либо вообще прекратится.
- Плюсы для товарищества:
- простая процедура оформления сделки – заключается договор займа в письменной форме;
- инвестор не участвует в операционной деятельности товарищества и не влияет на принимаемые участниками решения.
- Минусы для товарищества:
- в случаях предусмотренных законодательством, инвестор может потребовать вернуть всю сумму займа сразу, что ухудшит финансовое положение компании;
- займ необходимо будет вернуть в не зависимости от доходности компании;
- в случае привлечения дополнительных инвестиций на стороне, заем является пассивом, другие инвесторы будут опасаться, что вложенные ими деньги будут направлены на оплату долга перед инвестором, а не на развитие компании.
Плюсы/минусы привлечения инвестиций в уставный капитал товарищества
- Плюсы для инвестора:
- инвестор может участвовать в операционной деятельности компании и, как участник, запрашивать любую информацию о деятельности товарищества;
- прирост стоимости его доли в зависимости от прибыльности компании;
- получение денег в качестве дивидендов.
- Минусы для инвестора:
- если деятельность товарищества окажется не прибыльной, то инвестор не вернет вложенные инвестиции;
- Плюсы для товарищества:
- если деятельность товарищества окажется не прибыльной, то не надо возвращать вложенные инвестором деньги;
- товарищество может привлечь другие инвестиции, поскольку компания не будет обременена заемными обязательствами перед предыдущим инвестором.
- Минусы для товарищества:
- необходимо проводить процедуру перерегистрации компании, вносить изменения в учредительные документы (устав и учредительный договор);
- инвестор может «блокировать» принятие важных решений путем голосования «против» на собраниях участников.
Для того чтобы инвесторам и компании принять правильное решение о том, каким способом для них будет лучше и удобнее произвести пополнение оборотных средств товарищества, необходимо проанализировать все плюсы и минусы вышеуказанных способов.
Уважаемые пользователи! Информация в статье соответствует нормам законодательства Республики Казахстан, действовавшим на момент (дату) публикации.
-
с 1 января 2020 года вступили в силу новые Правила организации деятельности ломбардов. Отныне выдача займов под залог ценных вещей регулируется законодательством о микрофинансовой деятельности, а ломбарды подотчетны Национальному банку РК. Что из этого вытекает, как теперь оформлять выдачу займов и прием ценностей в залог, какие обязательства появились у ломбардов и как привести деятельность в соответствие- читайте в статье.
-
Получение займа может вызвать определенные налоговые обязательства у лица, получившего заем. В данной статье мы предлагаем вам ознакомиться с налоговыми последствиями заключения договора займа между юридическим лицом и индивидуальным предпринимателем.
-
Заключение договоров займа между индивидуальным предпринимателем и юридическим лицом имеет ряд особенностей, в данной статье мы предлагаем Вам ознакомиться с ними. При заключении договора займа необходимо учесть следующие моменты:
-
Заём - весьма распространенное явление в экономической жизни предпринимателей Республики Казахстан. Заемные средства используют как аффилированные лица, которые таким образом могут оказывать друг другу материальную поддержку, в случае необходимости, так и независимые предприниматели. При заключении договоров займа у предпринимателей возникает множество вопросов, связанных с правовыми основаниями заключения подобного договора, вопросами налогообложения и т.п. В нашей серии статей мы предлагаем Вам рассмотреть самые распространенные из них.
-
Должник, уже после заключения договора займа может доказывать, что деньги займодатель ему не передавал, т.е. оспорить договор займа. При этом, он может оспорить, как в целом договор, так и в части. Иными словами, он может доказывать, что он вообще не получал денег или получил их часть (только определенную сумму). Такое право ему предоставлено законом (ст. 724 ГК РК).
-
Правильное оформление возврата долга также важно, как и правильное оформление получения денег должником. Как заемщик, так и заимодатель может быть недобросовестным и требовать уже уплаченный долг.
-
Нередко встречаются ситуации, когда казахстанские компании (резиденты РК) привлекают денежные средства в займ у иностранных компаний, иностранных граждан, т.е. нерезидентов и наоборот. Привлечение в займ денежных средств в таких случаях является обычной гражданско-правовой сделкой (договором займа), но с иностранным участием и рассматривается такой займ как валютная операция, а договор займа – валютным договором. Оформляется он также как любой договор займа с соблюдением общих требований к форме, условиям. Но есть некоторые формальности, установленные валютным законодательством, которые обязательно нужно соблюдать. Рассмотрим какие же правила нужно соблюдать при заключении договора займа с нерезидентом РК.
-
Практика выработала различные способы привлечения денежных средств в компанию: от учредителя (участника), от других сторонних физических и юридических лиц. На практике наиболее предпочтительным стал заем. При этом, как правило, используется конструкция соглашения о безвозмездной финансовой помощи, поскольку чаще всего заем привлекается с целью пополнения оборотных средств, оплаты по сделке, погашения задолженности и т.п. Однако, неважно как называется договор, если в нем речь идет о получении определенной суммы денег на определенный срок, с условием возврата, то однозначно такое взаимоотношение есть заем.
-
Помимо займа от физических лиц юридические лица часто привлекают денежные средства в компанию посредством получения займа у других юридических лиц. Об особенностях данного займа пойдет речь в статье.
-
Вы приняли решение простить своему должнику его долг по займу перед вами. Как поступить в такой ситуации? Нужно ли согласие должника? Давайте рассмотрим основные положения, которые необходимо знать, чтобы использовать прощение долга для прекращения займа.